Sự suy giảm và sụp đổ của arthur andersen

Arthur Andersen, 1944 - với sự cho phép độc quyền.

Kho lưu trữ ảnh, Bộ sưu tập Alaska và Vùng cực Elmer E. Rasmuson Papers 200

Không giống như cuốn Lịch sử suy tàn và sụp đổ của Đế chế La Mã của Edward Gibbon mô tả cách cuộc xâm lược hàng thế kỷ của các bộ lạc man rợ, mất dần phẩm hạnh công dân và sự lớn mạnh của Cơ đốc giáo đã dẫn đến sự tan rã của Đế chế La Mã hùng mạnh, sự suy tàn của gã khổng lồ Arthur Andersen đến với dưới chín tháng.

Nền tảng vững chắc

Được thành lập vào năm 1913 bởi Arthur Edward Andersen, mồ côi từ khi còn là một cậu bé ở Chicago và sau đó được đặt tên là CPA trẻ nhất ở bang Illinois vào năm 1908 ở tuổi 23, với đối tác của mình là Clarence DeLany, công ty ban đầu là Andersen, DeLany & Co.

Với việc phê chuẩn Đạo luật Doanh thu và Đạo luật Dự trữ Liên bang vào năm 1913, nhu cầu về dịch vụ kiểm toán và kế toán đã được tạo ra khi "Đại chiến" bùng phát ở châu Âu và hậu quả là sau đó.

Sau sự ra đi của DeLany vào năm 1918, công ty trở thành Arthur Anderson & Co. với Công ty sản xuất bia Joseph Schlitz của Milwaukee là khách hàng đầu tiên.

Niềm tin và sự chính trực có tầm quan trọng thiết yếu đối với một doanh nghiệp dựa trên trách nhiệm giải trình, Andersen đã xây dựng công ty của mình dựa trên một tập hợp các giá trị đạo đức và luân lý mạnh mẽ.

Một lần, khi bị giám đốc điều hành của một khách hàng tiện ích đường sắt địa phương đe dọa ký khống vào một số tài liệu mờ ám hoặc đối mặt với việc mất tài khoản, Andersen đã từ chối làm như vậy và nói rằng "… không đủ tiền ở thành phố Chicago… "để bắt anh ta làm điều đó.

Công ty đã áp dụng phương châm -

Rise to nổi bật

Tuân thủ một bộ nguyên tắc và tiêu chuẩn cứng nhắc, cơ sở khách hàng của Andersen tăng trưởng ổn định trong suốt những năm 1920. Phát triển chuyên môn hóa trong ngành công nghiệp khí đốt và điện, một nửa khách hàng của công ty bao gồm các công ty tiện ích ở miền trung Tây và công ty được biết đến như một "công ty tiện ích".

Khi chúng được cấp phép ở nhiều tiểu bang, sáu văn phòng đã được mở trên khắp đất nước bao gồm New York, Kansas City và Los Angeles.

Năm 1932, công ty được chọn vì danh tiếng trung thực và đáng tin cậy bởi một nhóm các ngân hàng bờ biển phía đông để kiểm toán Commonwealth Edison , đế chế năng lượng của Samuel Insull, người sáng tạo ra khái niệm "công ty mẹ". Andersen đã tham gia vào suốt cuộc điều tra và phiên tòa sau đó vì các cáo buộc gian lận quản lý và báo cáo sai thu nhập bằng cách thổi phồng giá trị cổ phiếu đã được đưa ra chống lại Insull, dẫn đến thiệt hại thảm hại cho các nhà đầu tư. Sau khi trốn sang châu Âu, Insull được đưa trở lại Chicago để đối mặt với công lý nhưng cuối cùng được tuyên trắng án. Mặc dù thử thách đã mang lại sự tiếp xúc thuận lợi trong nước cho công ty, nhưng đó là một điềm báo kỳ lạ về những sự kiện sẽ kéo dài bảy thập kỷ sau đó.

Thành công cá nhân của Arthur Andersen đạt đến đỉnh điểm trong Chiến tranh thế giới thứ hai với sự tôn trọng ngày càng tăng trong cộng đồng chuyên nghiệp và học thuật đối với các ấn phẩm kế toán đồ sộ của ông. Ông đã được trao bằng danh dự của Đại học St. Olaf và Cao đẳng Luther cho công việc bảo tồn lịch sử Na Uy và Đại học Northwestern để ghi nhận những nỗ lực của ông với tư cách là Chủ tịch Hội đồng Quản trị và là một nhân viên trong bộ phận kế toán.

Ông tiếp tục là đối tác quản lý của công ty cho đến khi qua đời vào năm 1947 khi Leonard Spacek lên nắm quyền điều hành. Sự lãnh đạo của Spacek kéo dài 26 năm, một giai đoạn phát triển phi thường đối với công ty chứng kiến nó vươn ra tầm quốc tế.

Những chân trời mới

Với buổi bình minh của thời đại máy tính, tư vấn đã được giới thiệu như một dịch vụ đồng hành với các bộ phận thuế và kiểm toán, và phát triển với tốc độ như vũ bão vào những năm 1970.

Khi Spacek nghỉ hưu vào năm 1973, Arthur Andersen & Co, duy trì trụ sở chính tại Chicago, đã mở rộng lên hơn 16 văn phòng ở Mỹ và 25 văn phòng ở nước ngoài, trở thành một trong những công ty kế toán lớn nhất thế giới.

Người kế nhiệm Spacek, Harvey Kapnick, tích cực theo đuổi thị trường tư vấn, vào năm 1979, thị trường này đã tạo ra 20% doanh thu của công ty. Kapnick đã nhìn thấy trước cơ hội trong việc tư vấn và đề xuất tách công ty thành hai bộ phận riêng biệt, kế toán và tư vấn, nhưng đã bị các đối tác bỏ phiếu từ chối. Kapnick từ chức vào năm 1979 và được thay thế bởi Duane Kullberg, người đã gia nhập công ty với tư cách là kiểm toán viên vào năm 1954.

"Big Eight"

Xếp hạng theo doanh thu tính đến tháng 3 năm 1985.

Arthur Andersen
Than bùn, Marwick, Mitchell & Co.
Ernst & Whinney
Coopers & Lybrand
Price Waterhouse
Arthur Young & Co.
Deloitte, Haskins & Bán
Touche Ross

Andersen Consulting

Arthur Andersen & Co. được ghi nhận là người thành lập "Tư vấn Quản lý" và đến năm 1988, 40% doanh thu của công ty này là do hoạt động tư vấn. Khi tầm quan trọng của bên tư vấn đe dọa làm lu mờ các bộ phận kiểm toán và thuế, xích mích nội bộ đã phát triển.

Khi căng thẳng tiếp tục gia tăng, Kullberg cuối cùng đã đồng ý tái cấu trúc công ty và Andersen Consulting tách khỏi Arthur Andersen & Co., cả hai đều còn lại dưới sự quản lý của tổ chức quốc tế “Andersen Worldwide Société Coopérative (AWSC).

Kullberg được thay thế vào năm 1989 bởi đối tác Lawrence A. Weinbach, người có kỹ năng ngoại giao đã dập tắt cuộc cãi vã và hướng sự tập trung trở lại kinh doanh. Với Weinbach làm Giám đốc điều hành, công ty đã tăng lên gần 5,6 tỷ đô la doanh thu vào năm 1992, tăng gần 50% trong 4 năm, với mảng kinh doanh tư vấn cho thấy tỷ lệ tăng trưởng lớn nhất

Đau ngày càng tăng

Ngoài sự tăng trưởng ngoạn mục đã đưa Andersen lên vị trí hàng đầu trong số tất cả các công ty kế toán quốc tế, những năm 1980 cũng mang đến những giai đoạn khó khăn khi các cuộc chiến pháp lý xảy ra sau đó chống lại Công ty DeLorean Motors, Công ty Tài chính Mỹ (American Savings & Loan), Chứng khoán Chính phủ Drysdale, và khách hàng khác. Từ năm 1980 đến năm 1985, các đối tác của Andersen đã trả 137 triệu đô la cho các khoản thanh toán.

Các đối thủ cạnh tranh cũng gặp phải những khó khăn như Peat, Marwick, Mitchell trả hơn 19 triệu đô la, Ernst & Whinney hơn 6 triệu đô la và Deloitte Haskins & Sells khoảng 5 triệu đô la, trong cùng thời gian.

Khi tự động hóa trên máy tính ngày càng ảnh hưởng đến các quy trình kinh doanh trong những năm 1980, các tiêu chuẩn cứng nhắc đã phục vụ rất tốt cho Arthur Anderson & Co. trong những năm qua, bắt đầu có dấu hiệu chững lại.

Sáp nhập & Mua lại

Đến năm 1986, tám công ty kế toán lớn nhất thế giới đã bắt đầu những thay đổi lớn.

Peat, Marwick, Mitchell & Company kết hợp với công ty Đức Klynveld Main Goerdelor (KMG) để trở thành KPMG Peat Marwick, thiết lập sự hiện diện toàn cầu lớn hơn bằng cách hợp nhất hoạt động kinh doanh 80% của KMG từ nước ngoài với tỷ lệ 80% của Peat ở Bắc Mỹ.

Andersen và Price Waterhouse đã bắt đầu đàm phán về việc sáp nhập vào năm 1989, nhưng các cuộc đàm phán bị đình trệ vì sự khác biệt về văn hóa, xung đột lợi ích liên quan đến một số tài khoản lớn (cụ thể là IBM) và việc tài trợ lương hưu của đối tác.

Vào đầu những năm 1990, một số vụ hợp nhất đã diễn ra giữa tám công ty. Ernst & Whinney hợp tác với Arthur Young để trở thành Ernst & Young, Delloitte, Haskins & Sells kết hợp với Touche Ross thành lập Delloitte Touche, và vào năm 1998, Price Waterhouse hợp nhất với Cooper's & Lybrand để trở thành Pricewaterhouse Cooper's (PWC).

Vào cuối thiên niên kỷ, "Big Eight" đã trở thành "Big Five".

Khi hậu quả từ cuộc khủng hoảng Tiết kiệm & Khoản vay của những năm 1980 kéo dài sang những năm 1990, Arthur Anderson đã dính líu đến một số vụ kiện về việc tiết kiệm thất bại, nổi bật nhất là vụ Resolution Trust Corporation của chính phủ vào năm 1992 tuyên bố sơ suất trong việc kiểm toán chiếc Ben thất bại. Franklin Savings & Trust. Như trước đây, các đối tác của Andersen đã giải quyết vụ việc vào năm 1993 với tác động tối thiểu, nhưng họ trở nên thận trọng hơn rất nhiều trong các nỗ lực trong tương lai.

Đến năm 1998, mối bất hòa giữa Andersen Consulting, Arthur Andersen & Co. và Andersen Worldwide Société Coopérative đã leo thang đến mức Andersen Consulting đệ đơn kiện vi phạm hợp đồng, cuối cùng trở thành một công ty hoàn toàn riêng biệt, Accenture Ltd.

Ở đỉnh cao của họ

Đến năm 2002, với các khách hàng bao gồm Halliburton, General Dynamics, Delta Airlines, Edison International, Freddie Mac, FedEx, International Paper và Hilton Hotels, doanh thu hàng năm của Arthur Anderson & Co. đã đạt 9,3 tỷ đô la.

Arthur Andersen & Co. doanh thu mỗi năm tính bằng triệu đô la Mỹ.

Thông cáo báo chí của công ty, Louperivois CC BY-SA 3.0

Mở rộng tầm ảnh hưởng của họ sang chính phủ liên bang, hai trong số ba Tổng kiểm soát viên cuối cùng của Văn phòng Kế toán Tổng hợp Hoa Kỳ là những giám đốc điều hành hàng đầu của Andersen.

Tuy nhiên, cũng vào thời điểm này, các cáo buộc gian lận trong kế toán và kiểm toán của một số khách hàng, bao gồm Sunbeam Products, Waste Management, Inc, Asia Pulp & Paper, và Baptist Foundation of Arizona.

Sau đó là Enron và "cuộc đảo chính", WorldCom.

Enron

Enron Corporation, một công ty kinh doanh năng lượng có trụ sở chính tại Houston, Texas, được thành lập vào năm 1985 từ sự hợp nhất 2,3 tỷ đô la của Houston Natural Gas (HNG) và công ty năng lượng InterNorth với Samuel Segnar là CEO ban đầu của nó. Chỉ sau sáu tháng, Segnar rời đi để được thay thế bởi Giám đốc điều hành HNG, Kenneth Lay.

Năm 1990, Giám đốc điều hành của Enron, Jeffrey Skilling, đã thuê Jerry Fastow về chuyên môn của ông trong lĩnh vực bãi bỏ quy định năng lượng. Đến năm 1993, Enron đã mua lại nhiều đơn vị phi quản lý và thay đổi các khoản nợ, dẫn đến việc trình bày sai các giá trị đã nêu.

Enron được tạp chí Fortune vinh danh là "Công ty sáng tạo nhất nước Mỹ" sáu năm liên tiếp từ 1996 đến 2001, nhưng trong khi được ca ngợi là đổi mới, thực chất đã sử dụng sự gian dối trong nhiều kiểu trang phục để che giấu sức khỏe tài chính của mình, đưa thuật ngữ "nấu sách" trở lại thành tiếng địa phương hàng ngày.

Năm 2000, Enron báo cáo doanh thu hơn 110 tỷ đô la, lớn thứ bảy trong số các công ty Hoa Kỳ tính theo doanh thu. Đến cuối năm 2001, nó đã tuyên bố phá sản.

Thoát khỏi Arthur Andersen

Hình ảnh Bing - Chia sẻ và sử dụng miễn phí

Vào tháng 10 năm 2001, Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch bắt đầu một cuộc điều tra về hoạt động tài chính của Enron cũng như kiểm toán viên của nó, Arthur Andersen & Co. Vì Giám đốc điều hành Andersen Worldwide Joseph Berardino đã làm chứng trước đại hội vào tháng 12, Enron đã đệ trình Chương 11.

Vào tháng 1 năm 2002, công ty thừa nhận đã cắt nhỏ các tài liệu nhạy cảm của Enron dẫn đến việc cản trở bản cáo trạng công lý.

Phụ trách tài khoản Enron từ năm 1997 là David Duncan, một kiểm toán viên của Andersen trong hai mươi năm. Duncan đã chỉ đạo việc băm nhỏ tài liệu của các nhân viên Andersen "theo chính sách của Andersen" để ngăn chặn sự kiểm tra của SEC, dẫn đến cáo buộc "cản trở công lý" chống lại anh ta và công ty. Vào tháng 4 năm 2002, Duncan nhận "tội" để đổi lấy một bản án nhẹ hơn và làm việc với cơ quan công tố chống lại chủ cũ của mình.

Arthur Andersen bị kết tội cản trở công lý vào ngày 15 tháng 6 năm 2002.

WorldCom

Trong vòng hai tuần sau khi bị kết tội cản trở công lý vì việc cắt nhỏ tài liệu Enron, một khách hàng khác của Andersen, gã khổng lồ viễn thông WorldCom, tiết lộ rằng họ đã kê khai sai chi phí 3,8 tỷ USD và đến tháng sau, họ đã nộp đơn phá sản.

Việc niêm yết hơn 107 tỷ USD tài sản, vượt xa Enron, khiến WorldCom đệ đơn phá sản lớn nhất trong lịch sử Hoa Kỳ.

Andersen, người bị sa thải với tư cách là kiểm toán viên của WorldCom vào đầu năm đó do những cáo buộc của Enron, đã được hỏi làm thế nào mà nó có thể bỏ qua một cuộc giám sát lớn như vậy. Andersen trả lời rằng họ chưa bao giờ hỏi ý kiến về nó và thông tin về kế toán "đã bị giám đốc tài chính tại WorldCom giữ lại cho các kiểm toán viên Andersen." Giám đốc tài chính của WorldCom là Scott Sullivan, người đã bị sa thải trong vòng vài ngày sau khi tiết lộ kế toán vào tháng 6.

Mặc dù Andersen không bị cáo buộc chính thức về hành vi sai trái, nhưng họ đã bị chỉ trích nặng nề vì những thiếu sót của họ, đặc biệt là do các vấn đề pháp lý của họ trong 20 năm trước với Sunbeam, Waste Management và gần đây nhất là Enron.

Tính chất dứt khoát

Vào ngày 31 tháng 8 năm 2002, Arthur Andersen đã từ bỏ giấy phép CPA của nó, theo lệnh của tòa án, và 85.000 nhân viên bị mất việc làm.

Năm 2004, một đơn kháng cáo đã bị từ chối và kết án vẫn được giữ nguyên.

Sự đảo ngược của Tòa án Tối cao

Mặc dù bản án của Andersen đã bị Tòa án tối cao hủy bỏ vào năm 2005 do "kỹ thuật", nhưng thiệt hại gây ra cho danh tiếng của công ty từ lâu đã không thể sửa chữa được.

Vào ngày 12 tháng 12 năm 2005, sau khi lật lại bản án, nhân chứng chính của công tố David Duncan, đã thay đổi lời nhận tội của mình thành "không có tội".

Ra khỏi tro?

Kể từ khi công ty sụp đổ, một đội ngũ nhân viên vẫn ở lại để xử lý các thủ tục pháp lý đang chờ xử lý, nhưng vào năm 2014, một số đối tác thuế cũ của Andersen đã cố gắng phục hồi uy tín mà công ty từng biết, khiến nhiều người không khỏi nghi ngờ.

Kể từ ngày 2 tháng 9 năm 2014, công ty tư vấn thuế WTAC LLP của San Francisco đã được đổi tên thành AndersenTax.

Phần kết luận

Vụ WorldCom nhấn mạnh cuối cùng vào vụ tan rã công ty tồi tệ nhất trong lịch sử Hoa Kỳ cho đến năm 2008 với những vụ bê bối thậm chí còn lớn hơn, xảy ra chỉ cách nhau vài ngày, với Lehman Brothers và Washington Mutual,.

Lòng tham và việc ra quyết định kém, cùng với việc nó trở nên quá lớn để có thể tự quản lý một cách đầy đủ, đã dẫn đến sự sụp đổ của gã khổng lồ kế toán, và cuối cùng, song song với nhiều tình huống đã xảy ra với Đế chế La Mã vĩ đại.

Thật mỉa mai rằng bằng cách đi lệch khỏi các nguyên tắc thành lập ban đầu đã xây dựng công ty đến vị thế cao của nó, mang lại cho nó danh tiếng như một "cảnh sát quốc tế" về các nguyên tắc kế toán, về cơ bản đã gây ra sự sụp đổ của nó.

Nếu thực sự người chết nằm trong nấm mồ của họ, thì chắc chắn Arthur Edward Andersen đã làm như vậy.